這項調查金管會鎖定3大台股投資族群,一是大戶以及中實戶,共發出1,122份問卷,另外則是營業員督導的主要客戶,共發出300份問卷,散戶則發出200份問卷。除了大戶回收率只有8成多之外,其餘回收率都達到百分之百。
問卷內容列示7項可能影響投資人減少國內投資的原因。結果發現大戶減少投資台股的原因,居冠為「租稅負擔過重」,其次為「在股市獲利愈來愈困難」,接下來則是將「資金安排轉投資海外市場」。至於散戶減少投資的原因,居冠則為「國際情勢動盪不安」,其次則為「台股大盤指數處於高點」,接下來才是「租稅負擔過重」,顯示大戶和散戶減少投資台股的原因相當紛歧。金管會主委曾銘宗說:『(原音)紛歧的原因基本上主要是因為投資的屬性不同,尤其有些人希望去國外的投展,散戶如果經濟比較小,可能就無法到國外去發展。』
至於受訪對象針對「租稅負擔過重」項目進一步作答也發現,顯示「證券交易稅」、「股利所得課徵健保補充保費」以及「股利可扣抵稅額減半」,對各類型投資人影響最大。