期貨走勢
台指期週五下跌78點收在9390點。價差方面，台指期逆價差縮至49.29點，電子期逆價差擴至2.39點，金融期逆價差擴至10.93點，摩台期轉為正價差0.47點。由籌碼面來觀察，三大法人於現貨市場賣超34.27億元；而在台指期淨部位方面，三大法人多單減碼7150口，淨多單降至1889口，其中外資多單減碼5589口，淨部位轉為空單3587口，自營多單減碼1464口，淨多單降至3525口；另外十大交易人中的特定法人，全月份台指期空單加碼3529口，淨空單升至9092口，整體而言，法人與大額交易人皆持續增加避險倉位，反應對短線後市持較為中性偏空的預期。
行情走勢方面，受到高價電子股法說會不如預期的影響，週五台指期早盤以平低盤開出後不久，指數便在電子股賣壓下一路震盪走低，盤中一度重挫逾百點，所幸在金融股奮力撐盤下，尾盤指數跌幅稍有收歛，但終場仍以下跌的黑K作收。而由技術面來觀察，週四大盤開平走低，收盤再度跌破月線，且連帶5日與10日線一併失守，成交量能雖較一日縮減但仍有千億元水準，顯示多頭反攻月線的作戰計畫以失敗告終，大盤重回月季線之間的盤整格局，因此操作上建議宜減持倉位且改以區間操作來因應，並請嚴設停損。
選擇權分析
選擇權從成交量來觀察，8月份買權集中在9500 點，賣權集中在9300點。未平倉量部份，買權大量區至9500-9600點，而賣權大量區則落在9000-9200點。全月份未平倉量put/call ratio值由1.28降至1.19，選擇權籌碼面再度有轉趨中性跡象。8月買權平均隱含波動率由6.10%升至6.73%，賣權平均隱含波動率由11.93%降至11.74%，在盤勢上檔有壓與下檔有撐的狀況下，操作上可以買權空頭價差來因應。