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永豐期貨台指選擇權盤後-指數開低收高守住8400點 短線持續高檔整理

鉅亨網/鉅亨台北資料中心 2013.10.29 00:00
◆期貨走勢

台指期週二上漲21點收在8410點。價差方面,四大期指仍皆為逆價差,其中台指期逆價差縮至10.98點,電子期逆價差0.8點,金融期逆價差縮至0.79點,11月摩台期逆價差擴至0.52點。

從期指大額交易人部位變化來分析,全月份十大交易人於期貨市場多單加碼4950口,淨多單升至5226口,特定法人多單加碼5919口,淨多單升至6159口。三大法人於期貨市場多單加碼4242口,淨多單升至5425口,外資期貨多單加碼4799口,淨多單升至5732口,期貨留倉部位再度由空翻多,反應法人對短線走勢看法尚未有轉趨不樂觀的預期。

期貨走勢方面,前日美股小漲小跌,日韓股市皆小幅跳低,影響週二台指期早盤亦以跳低盤開出,不過之後多方再度發動突襲,盤勢出現一波急拉往上衝破前日高點至8435點,唯多方氣勢隨即轉弱,價位快速拉回漲幅縮減,午盤過後小幅彈升,終場除了電子期之外其餘期指皆維持上漲以紅K作收。技術面,週二指數開低收高再度以紅K作收,收盤價位持續站穩於5日均線之上,量能雖略有擴增但僅680億水準對多方而言仍呈窘迫不足的情況,若未來無法補量上攻,短線走勢不排除仍有拉回整理可能,操作上建議持續以月均線為偏多操作依據並請善設停損。

◆選擇權分析

選擇權從成交量來觀察,11月份買權下移集中在8400 點,賣權集中在8200點。未平倉量部份,買權未平倉大量區在8600 點,而賣權大量區則上移至8100點。全月份未平倉量put/call ratio由1.06升至1.08,買權平均隱含波動率由8.67降至8.25%,賣權平均隱含波動率由10.69降至10.63%,買賣權同步下滑,在短線盤勢持續震盪整裡格局下,操作上建議於8300-8600點建立買權空頭價差因應。

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