日期:2017年 2月22日※全球股市焦點 川普稅改呼之欲出 企業財報亮眼 美3大指數連袂創新高 德股大漲 亞股喜氣洋洋 ◎全球金融市場短評 ‧美國股市 -三大指數連創新高 道瓊工業指數走高0.58%;NASDAQ收升0.47%;S&P500走強0.6%。美股連續第2 日收新高,主因大型零售商財報亮眼,市場預期川普將在228國情咨文中揭 示稅改政策及基礎建設計畫細節,自大選後標普指數已上揚超過10%。 (1)明尼阿波利斯聯準會主席Neel Kashkari表示,勞動市場還有進一步改善 空間,預期將受薪資增長帶動,然聯準會將密切關注就業市場過熱跡象。 (2)費城聯準會主席Patrick Harker指出,若數據顯示物價持續走高,3月會 議升息並非不可能,預期今年應以每次1碼的幅度加息3次。 (3)美國2月Matrix服務業PMI為53.9,低於預期的55.8,創5個月新低;製造 業PMI為54.3,亦低於預期的55.3。 (4)高盛研究指出,美股短線漲勢已高,近期可能面臨轉折,若川普未落實 其競選承諾或幅度低於預期,將動搖投資人信心。 (5)美銀美林發布研究報告,未來數年美國頁岩油產量可能飆升,將迫使 OPEC增產以奪回市場份額。 (6)標普指數11大類股全面走高,公用事業領漲1.08%、非核心消費上揚 1.03%、核心消費收漲0.7%。沃爾瑪走高3%、家得寶上升1.4%,因獲利高 於市場預期。 ‧歐洲股市 -漲跌互見 泛歐600指數上升0.64%;德國DAX指數大漲1.18%;英國富時100指數滑落0.34%。 (1)歐元區2月PMI初值升至56,創6年新高,優於預期的54.3,就業創造創近 10年最大升幅,主因法國經濟成長持續加溫。 (2)德國2月PMI為56.1,創34個月新高,優於預期的54.7;1月通膨率走升至 1.9%,創3年半高點,趨近2%的政策目標。 (3)法國1月通膨率年增1.3%,月減0.2%。 (4)英央行行長卡尼表示,2月的通膨數據是利率政策觀察指標,然拒絕提供 其他具體指引。 (5)泛歐600指數9類股收高,能源股強升1.46%、科技股勁揚1.25%、醫療保 健股升0.74%。 ‧亞洲股市 -陸股上升 -日股收高 -港股小落 -印股走揚 中國:上證指數收漲0.41%;深成指數勁揚0.74%。 總經: (1)人民幣兌美元在岸價續跌至一週低點,離岸價跌破6.87,中間價報 6.8790,微落0.07%,主因兩會在即,市場普遍持觀望態度。 (2)中國商務部表示,去年社會消費品零售總額年成長10.4%,連3年增加, 對經濟成長貢獻率達64.6%,創歷史新高,預期今年升幅將持續。 (3)媒體報導,主管機關正研擬放寬外資對壽險公司投資比例,並允許擁有 全資壽險子公司。 (4)印度對中國鋼鐵課徵反傾銷稅將延長5年,近5個月印度鋼鐵進口已下滑 37.8%。 盤勢:上證指數漲勢強勁,收創3個月高點,市場預期養老金投入股市、緊 縮再融資政策都將引導資金流入藍籌股。陶瓷類股彈升逾2%,水泥、 化工、鋼鐵類股漲幅逾1%,煤炭、金融及房地產類股走勢持穩。 日本:日經225指數走升0.68%;東證一部指數收紅0.56%。 (1)日央行總裁黑田東彥否認將在美國施壓下調高利率推升日圓,其稱目前 升息為時尚早,通膨率離2%的目標仍有一段差距,維持低利率是合適的。 (2)日圓兌美元在美股頻創新高及預期聯準會升息下,跌至113.5。 (3)日圓走軟激勵日股進一步上揚。公用事業大漲1.03%、核心消費收高 0.99%、金融股走升0.91%。造紙類股走勢強勁,其中日本紙業飆漲6.8%, 因媒體報導其2年來首次調高紙價。 香港:恆生指數小跌0.76%;國企指數微跌0.35%。 (1)香港1月CPI年增1.3%,高於12月的1.2%,主因農曆年消費及旅遊支出增 加。 (2)港股週二自1個月高點回落,創1個月來單日最大跌幅,其中5類股收低, 科技股大跌1.32%、非核心消費滑落1.08%、金融股收跌0.75%。匯豐控股 大跌5%,因2016年稅前淨利大減62%,遠低於預期,該公司宣布將實施庫 藏股。 印度:SENSEX指數走揚0.35%。印股多頭領軍,連4日收紅,續創5個月高點 ,SENSEX30檔成分股中,19檔上揚。金融股領漲大盤,AxisBank勁 升5%,創5個月來單日最大漲幅,主因媒體報導其將與Kotak Mahindra
Bank合併,後者收平盤。ICICI Bank走高1%。權值股表現 強勁,信實工業上揚1.4%,因其董事長宣布電信業務觸及超過100萬 名消費者。 ‧債市 美國高收益債指數:+0.2%
;亞洲高收益債指數:+0.09% ; 歐洲高收益指數:+0.05% 。 (1)美國債市:多位地方聯儲主席看升利率,投資人靜待週三發布之聯準會 會議紀錄,以尋找升息軌跡,美公債殖利率走高。CME預期3月升息機率為 23%。 (2)歐洲債市:歐元區2月成長意外加速,法公債價格走低,然德公債殖利率 跌至歷史新低。歐洲政治不確定性猶存,德法公債利差創5年最高。 (3)亞洲債市:市場傳聞監管措施將轉趨嚴謹,加上資金面緊縮,交投較淡 ,中國債市表現走弱,公債期貨價格普遍走跌。亞洲高收益及投資級債表 現平穩。~資料來源:富達證券