期貨走勢
台指期週二上漲57點收在7867點。價差方面，台指期轉為正價差擴至12.12點，電子期轉為正價差至0.44點，金融期轉為正價差至3.51點，摩台期轉為逆價差至0.05點。由籌碼面來觀察，三大法人於現貨市場賣超35.25億；而在台指期淨部位方面，三大法人多單減碼3644口，淨多單降至14272口，其中外資多單減碼8170口，淨多單降至16938口；另外十大交易人中的特定法人，全月份台指期多單加碼4025口，淨多單升至21414口，顯示目前法人與大額交易人對台股看法轉趨中性。
期貨行情走勢方面，美股休市但歐股小跌，帶動週二台指期早盤以下跌24點開出，而現貨同步開低後盤勢陷入觀望態勢，而人行連九日穩定中間價匯率，加上中國公布2015年GDP後出現拉抬買盤，亞股全面翻揚且美股電子盤漲幅放大至1%以上，帶動期貨終場以上漲57點作收。技術面觀察，週二大盤開低走高以帶下影線小紅K並以當天最高點作收，但成交量能縮小至735億水準，短線量價結構不利多方轉強。而以日線型態來看，目前指數連二紅反彈站上10日線，但多數均線持續下彎，而多項技術指標低檔黃金交叉，趨勢轉為低檔震盪。近期可能出現多方跌深反彈挑戰上方反壓，操作上建議可沿10日線偏空操作並請嚴設停損。
選擇權分析
選擇權從成交量來觀察，1月份買權集中在7800點，賣權集中在7700點。未平倉量部份，買權大量區落在8000點，而賣權大量區落在7400點。全月份未平倉量put/call ratio由0.88升至0.93，持續小於中性值1，反應選擇權籌碼結構仍為中性偏空格局。1月買權平均隱含波動率由24.95%升至27.44%，賣權平均隱含波動率由32.83%降至28.09%，買權升賣權降，明顯看出賣權避險需求大減，但短線盤勢仍持續對空方有利，操作上建議逢高以買權空頭價差策略因應。