期貨走勢
7月台指期週二上漲94點收在9384點。價差方面，台指期逆價差縮至57.92 點，而7月份台指期除權息預計要蒸發約99點，因此還原七月份蒸發點數後其中台指期轉為正價差至42點，而電子期逆價差縮至3.34點，金融期逆價差縮至2.65點，7月摩台期逆價差縮至4.10點。由籌碼面來觀察，三大法人於現貨市場買超75.21億元；而在台指期淨部位方面，三大法人多單減碼2757口，淨多單減至11803口，其中外資多單減碼3315口，淨多單降至10719口，自營多單加碼499口，淨空單降至352口；另外十大交易人中的特定法人，全月份台指期多單減碼3276口，淨多單降至3220口，法人與大額交易人多單部位出現減碼，反應對台股後勢預期漲多居高思危看待。
行情走勢方面，前日美股收黑下，韓股小跌開出，週二台指期逆勢紅盤開出，主要是受到鴻海、面板類股續強，多頭輪動輪漲加上財長對於台股漲勢見健康言論，促使指教數一路開高走高加權站上9400點。由技術面觀察，週二加權再創新高，整體來多多方趨勢並未改變，成交量能也持續維持在1000億上下，近期漲多修正難免，操作上仍持拉回仍以順勢偏多操作為宜並請嚴設停損。
選擇權分析
選擇權從成交量來觀察，7月份買權集中在9500 點，賣權集中在9300點。未平倉量部份，買權大量區集中在9300-9500點，而賣權大量區集中在9000-9100點。全月份未平倉量put/call ratio值由1.45增至1.53，持續大於中性值1，反應目前選擇權籌碼面仍為偏多結構未變。7月買權平均隱含波動率由2.98%升至3.48%，賣權平均隱含波動率由12.68%降至12.00%，在日線偏多格局仍持續未變下，操作上建議逢拉回仍以佈局買權多頭價差策略因應。