宏達電首季勉強獲利,但外資已掀起調升潮,主要看好新ONE帶動,美國市場市占回升,第2季營收有望季增50%,外資近期也持續買超宏達電,昨天買超逾8600多張,持股比重也提升至29%。外資持續回補,加上美國市場傳出競爭對手三星Galaxy S4上市延期,宏達電股價今天開高走揚,漲幅逾2%,有望挑戰290元。
匯豐證券指出,蘋果在高端占比達50%,今年蘋果不太可能會推出大螢幕機款,因此對其他品牌廠在大螢幕商機將相當搶進機會,預估每增加美國市占約1%,將可類推宏達電出貨量成長約9%。
匯豐證券也指出,宏達電產品組合改善,5吋蝴蝶機在去年上市,定義為區域市場機款,而今年首季的旗艦款ONE,在美國市場需求反應相當強勁,預期第2季出貨量新ONE將占比達50%,全年也可達25%,高於去年旗艦款表現,因此今年第2季起平均產品單價有望看增超過300美元。
匯豐證券看好宏達電槓桿操作,以LG經驗來看,預期營收第2季回溫,下半年營益率將回到7%水準。調升評等至加碼,目標價上看326元,一併調升2013-2014年每股盈餘預估智19.34元、23.24元。