美國經濟數據疲軟
全球主要股市多數下跌 ◎全球金融市場短評 ‧美國股市：沃爾瑪盈利目標與美國經濟數據表現不佳，國會議員準備啟動預 算會談，美股下跌至6月來的低點。 ‧歐洲股市：歐巴馬表示布希政府時代的富人減稅方案將在2013年初到期，歐 元區4年來第2次陷入衰退，歐股收黑。 ‧亞太股市：美國財政懸崖恐傷害全球經濟復甦，日本國會改選後或將推出更 多寬鬆刺激措施，亞股除日本外均下跌。 ‧新興股市：中共揭曉新一屆中央政治局常委，中國今年經濟增速或創10多年 來的新低，陸股下跌至7週來的低點。 ‧債券市場：市場靜待民主與共和兩黨就美國財政預算協商的結果，美國10年 期公債殖利率些微上揚。 ‧原物料：美國經濟數據表現不佳，加以原油庫存上揚至3個月來的新高，油 價下跌。 ‧匯市：投資人預期日本國會改選將由反對黨取得優勢並推動更多寬鬆措施以 提振經濟，日圓下跌至4月來的低點。※今日看點 ◎經濟數據: --歐元區9月經常帳;9月貿易收支 --意大利9月貿易收支 --美國9月整體資本凈流入;10月工業生產;11月9日當周ECRI一周領先指標 ◎央行會議和官員講話 --"2012財新峰會:中國與世界"在北京召開(至17日). --美國紐約聯邦儲備銀行總裁杜德利講話 --美國芝加哥聯邦儲備銀行總裁埃文斯在第15屆國際銀行業年會上致開幕詞 --美國財政部負責金融市場的助理部長米勒(Mary Miller)講話 --亞特蘭大聯邦儲備銀行總裁洛克哈特講話※歐美市場時段重大新聞與市場摘要 ◎重大數據或新聞 超級風暴桑迪推高美國一周初請失業金人數並損及11月製造業 --超級風暴桑迪(Sandy)推高上周初請失業金人數並衝擊到中大西洋地區11月 的製造業活動,表明這場風暴可能對第四季的經濟成長造成嚴重打擊. 勞工部周四公布,上周經季節調整後的初請失業金人數上升7.8萬達到43.9萬 人,為2011年4月以來高位.這是自2005年9月颶風卡崔娜(Katrina)以來的最 大一周增幅. 除風暴外,經濟復甦還面臨著美國預算政策的不確定性.分析師預計2012年最 後三個月美國就業增幅下降至月均14.4萬個.第三季為增長17.4萬個. 美聯儲多名官員批評現行寬鬆政策存在風險 --美股聯邦儲備理事會那些立場最為強硬的鷹派人士提出批評,認為聯儲積極 刺激美國經濟復甦的舉措帶有誤導性質而且是有風險的.三位地區聯邦儲備 銀行總裁--達拉斯聯儲總裁費希爾,費城聯邦儲備銀行總裁普洛瑟以及里奇 蒙聯邦儲備銀行總裁拉克爾在全國發表講話時舉出一系列理由,反對央行當 前正在實施且可能延長的大規模購債行動.這些發言充分表明,美聯儲主席貝 南克以及政策會議中的多數派們正面臨阻力. 歐元區第三季GDP萎縮,2009年來第二次經濟衰退 --歐盟統計局發布數據顯示,歐元區第三季區內生產總值(GDP)較上季下滑 0.1%,第二季則為下滑0.2%.連續兩個季度的GDP萎縮,將規模達9.4萬億歐元 (12萬億美元)的歐元區經濟正式拉入衰退.法國經濟的韌性不足以彌補整個 歐洲的下滑態勢,而持續三年之久的債務危機也拖累德國經濟放緩.德國與法 國第三季都勉強成長0.2%,其他大型經濟體例如意大利、西班牙和荷蘭的經 濟都是萎縮,出口大國比利時則呈現停滯. * 企業業績 --全球第三大電腦製造商戴爾公布,會計年度第三季獲利驟減47%,受累于個人 電腦(PC)銷售減少,以及大型企業需求疲弱.不過戴爾預計當季的營收料會增 長5%.該公司股價在美股盤後交易中大漲2.5%.戴爾公布第三季GAAP每股盈利 為0.27美元,非GAAP每股盈利為0.39美元;營收為137億美元.根據湯森路透 I/B/E/S,市場原先預計戴爾第三季每股盈利為0.40美元,營收為139億美元. 戴爾預計第四季營收按季增長2-5%,市場預計為144.8億美元. --全球最大零售商--沃爾瑪(Wal-Mart Stores)公布了令人失望的季度營收,因 受汽油價格高漲和失業困擾的美國等主要市場銷售減少,且中國市場的客流 量也下滑.沃爾瑪稱,10月31日結束的第三季總營收增加3.4%至1,132億美元, 分析師原平均預期為1,149.6億.第三季獲利36.4億美元,合每股盈餘 (EPS)1.08美元,分析師原平均預期為1.07美元. 沃爾瑪營收令人失望,股價下挫3.6%,報68.72美元,對道指拖累最大. --新浪公布第三季營收為1.524億美元,每股盈利為0.14美元.根據湯森路透 I/B/E/S,分析師預計新浪第三季營收為1.46億美元,每股盈利0.11美元.新浪 預計2012年度第四季營收介乎1.32-1.36億美元,分析師預計新浪第四季營收 為1.519億美元.業績公布後後,新浪股價盤後急挫6.6%. ◎市場摘要 ‧股市: --美股周四幾無變動,美國政界人士有關日益逼近的增稅和減支調整的磋商可 能曠日持久,這種前景令投資人保持謹慎.沃爾瑪營收令人失望,股價下跌.本 周迄今標普500指數下跌近2%,擴大上周的跌幅,且縮減了年內錄得的升幅.沃 爾瑪下挫3.6%,報68.72美元,對道指拖累最大. 道瓊工業指數跌28.57點,或0.23%,至12,542.38點;標準普爾500指數下滑 2.16點,或0.16%,至1,353.33點.Nasdaq指數下挫9.87點,或0.35%,至 2,836.94點. ---歐股下跌,因數據顯示歐元區第三季經濟滑入衰退,荷蘭經濟萎縮幅度最大. 泛歐績優股指標FTSEurofirst
300指數收低0.9%,報1,078.64點,此為9月初 來的首見水平,而荷蘭股市AEX指數則大跌1.8%.英國富時100指數收跌0.77%, 報5,677.75點;德國股市DAX指數收挫0.82%,報7,043.42點,法國CAC-40指數 下跌0.52%,報3,382.40點. ‧匯市: --日圓兌美元連續第二日大跌超過1%,觸及近七個月最低水準,因預期日本央行 將進一步放寬貨幣政策.但歐元兌美元連升兩日,因投資人繼續在五日連跌後 回補空頭.歐元兌日圓也升至兩周高位.美元兌日圓升至81.45日圓,為4月底 來最高水準.紐約尾盤,美元報81.19日圓,升1.2%,昨日已經大漲1.1%.歐元兌 日圓觸及103.98日圓的高位,為11月1日來最高,紐約尾盤報103.67日圓,大漲 1.4%.歐元兌美元尾盤升0.4%,報1.2782美元,從周二觸及的兩個月低點 1.2660美元反彈. ‧債市: --美國公債價格小幅上漲,因投資者擔憂美國預算談判久拖不決,且以色列和巴 勒斯坦爆發激烈衝突,但市場超買的看法令避險情緒推動的公債漲幅受限.財 政懸崖擔憂已刺激投資者買入低風險美債,並拖累全球股市急跌美國指標10 年期公債價格盤中一度升13/32,收高3/32至100-13/32,收益率報1.579%,與 前日幾乎持平,較7月末觸及的紀錄低位已高出約20個基點. --德債期貨連續第四日持於高位,且陷入狹窄區間內,因鮮有跡象顯示短期內圍 繞希臘和西班牙債務問題的緊張氣氛將得到緩解.持續的不確定性扶助德債 期貨連續第四日守在143之上,結算價較昨日回落1個跳動點,報143.13,但仍 接近上周五觸及的兩個月高位143.48. 不過,由於投資者被迫尋求能提供更高回報的投資選擇,收益率較高的公債也 獲得一定的需求,使其與可比德債利差收窄.10年期法國公債收益率回落1.5 個基點,報2.087%.意大利和西班牙10年期公債收益率分別回落4.5和7.5個基 點,不過,今日公債市場的所有波幅都沒有超出近期的區間. ‧油市: --油價下滑,美國上周初請失業金人數增加,且企業業績令人失望引發對經濟的 憂慮,市場關注中東緊張局勢.近月12月布蘭特原油期貨上漲,受該期貨今日 到期前空頭回補帶動.布蘭特12月原油期貨升1.37美元,結算價報每桶110.98 美元.交投更為活躍的1月布蘭特原油期貨跌0.47美元,報每桶108.01美元.紐 約商業期貨交易所(NYMEX)12月原油期貨結算價報86.32美元,漲1.1%. ‧金屬市場: --金價跌至一周低位,成交放量,因憂慮歐洲經濟放緩及美國經濟衰退,降低黃 金作為通沖工具的吸引力.全球股市表現乏善足陳,連跌第七天,加上數據顯 示歐元區第三季經濟滑入衰退,拖低金價.現貨金小跌0.7%,報每盎司 1,713.99美元,在稍早觸及一周低位1,704.69美元后反彈,收復部分失地.美 國紐約商品期貨交易所(COMEX)-12月黃金期貨收低16.30美元,結算價報每盎 司1,713.80美元. --期銅持穩,受助于跡象顯示中國經濟成長放緩的趨勢可能已經停止,但對歐元 區經濟衰退和美國財政懸崖的擔憂所抵消.倫敦金屬交易所(LME)三個月期銅 微幅收低0.50美元,報每噸7,639.50美元,稍早觸及日低7,606美元.COMEX-12 月期銅小升0.9美分,報每磅3.4625美元,盤中交投區間為3.4410-3.4790美元.～資料來源：富達證券