回到頂端
|||
熱門: 台北燈會 飛兒樂團 衛生紙

美林證降可成目標價至156元

中央商情網/ 2012.07.30 00:00
(中央社記者羅秀文台北2012年7月30日電)可成(2474)第2季每股獲利(EPS)低於市場預期,美銀美林證券在最新出爐報告中,下修可成今、明年EPS預估2%、6%,目標價由184元調降為156元,評等維持「不如大盤表現」。

美銀美林證券表示,可成第2季財報每股稅後盈餘(EPS)2.03元,低於美林證券和市場預估的2.8、3.28元。此外,可成蘇州廠上周發生氣體外洩和工人受傷意外,將使市場對公司信譽的疑慮升高。

美銀美林證券指出,可成主要智慧型手機客戶,如宏達電(2498),RIM、索尼和摩托羅拉市占率正在流失。此外,可成最大智慧型手機客戶宏達電,正積極使用塑膠機殼。加上個人電腦(PC)需求放緩,預期幾個Ultrabook機種將延後推出,特別是高價位機種,將拖累可成獲利和估值。

美銀美林證券表示,市場對可成下半年展望過於樂觀,主要是預期可成將供應iPhone、iPad或iPad mini的機殼。不過,美銀美林證券指出,可成握有大部分MacBook機殼訂單,但iPhone和iPad對可成的貢獻非常小。相信鴻海(2317)將繼續主導iPhone和iPad的組裝和機殼業務。

反映業績成長動能趨緩和較低的估值,美銀美林證券下修可成今、明年EPS預估2%、6%至14.15、14.6元,目標價由184元調降為156元,維持「不如大盤表現」評等。展望第3季,受惠蘋果等筆記型電腦(NB)客戶出貨放量,美銀美林證券預估,可成第3季營收可望季增11%。

社群留言